[200710]에이디테크놀로지_실적 턴어라운드 주

안녕하세요. 로이입니다!

벌써 세 번째 포스팅이네요.

읽어주는 사람은 아직 거의 없지만 언젠가는 구독해주시는 분들이 많아질 거라 생각하며 오늘도 포스팅을 해보겠습니다!

 

1. 기업소개

 

오늘 종목은 실적턴어라운드 주로서 에이디테크놀로지라는 종목입니다.

HTS에 소개된 기업 정보입니다.

다들 아시겠지만 TSMC는 삼성반도체의 최대 라이벌로서 시스템 반도체 분야에서는 삼성보다 터 큰 입지를 차지하고 있는 대만업체이지요.

 

위의 정보를 요약하자면 TSMC의 유일한 한국 반도체 디자인센터 인증을 받은 협력업체인 것 같습니다.

국내업체의 요구를 받아 디자인하고 TSMC에서 생산하도록 하는 칩리스 기업인 것으로 보입니다.

최근 부상하고 있는 사물인터넷 분야의 매출도 꽤 나오고 무엇보다도 꾸준히 수요가 있을 모바일 분야에 매출 비중이 높은 것은 긍정적이네요.

 

2. 재무지표

 

우리에게 무엇보다도 중요한 것은 재무지표 입니다.

주식 중에 가장 큰 파동을 만들어 주는 것 중의 하나는 실적 턴어라운드이기 때문입니다.

주의할 것은 단순한 재무조정으로 인한 착시효과는 걸러내야 한다는 것이죠.

예를 들어 계속 적자 나던 회사가 매출액보다 많은 당기순이익이 나오는 경우가 가끔 있는데 이런 것은 재무조정으로 인한 단기성 호재이고 회사에 실제로 들어온 현금도 없는 경우가 대부분입니다.  

 

그럼 에이디 테크의 재무상황을 보겠습니다.

 

매년 큰 폭으로 성장했지만 2018년을 기점으로 본격적인 실적 턴어라운드가 있었습니다.

분기별로 보더라도 추세는 확실한 것 같네요.

아마도 대형 고객사를 확보하고 꾸준한 매출처를 확보한 것 같습니다.

펩리스업체와 칩리스 업체의 가장 큰 장점은 생산설비에 대한 부담이 없고 굉장히 지식기반의 산업이기 때문에 경우에 따라서는 엄청 높은 영익률을 나타낼 수 있고 불황에도 큰 폭의 적자는 걱정하지 않아도 된다는 점일 것입니다.

 

최근에는 AI 테마가 시장에서 주목받고 있는데 에이디 테크도 시스템 반도체 분야이기 때문에 얼마든지 편입될 수도 있다고 생각됩니다.

 

3. 수급

 

이 종목은 수급도 빼놓을 수가 없네요.

기관에서 꾸준히 매수세가 들어오고 있고 개인은 팔고 있습니다.

매우 좋네요.

 

4. 차트

 

(월봉)

(주봉)

(일봉)

전형적인 우상향 패턴입니다.

주봉에서 눌림목이 관찰되고 일봉도 날아오를 타이밍만 기다리는 것 같습니다.

단기 급등을 바라지는 않더라도 추세상 장기투자나 스윙투자로 대응할 수 있을 것 같습니다.

 

5. 총평

 

매출 200억 시절 단순한 기대감과 상장 버프로 22천 원 이상까지 갔던 종목이기 때문에 거의 10배가 되는 매출액을 실현한 지금의 주가는 비례하지는 않더라도 그에 상응하는 주가는 형성해야 한다고 생각합니다.

무엇보다도 실적 턴어라운드가 확실하고 그래서 더 기대되는 종목입니다.